이튼 코퍼레이션, Eaton Corporation plc (ETN) 최신 뉴스와 어닝 일정

10월 29일 종가 기준 이튼의 주가는 393.72달러입니다. 11월 3일로 예정된 3분기 실적 발표를 앞두고, 이 회사를 둘러싼 이야기는 크게 두 갈래로 나뉩니다. 데이터센터 전력 수요가 실제 실적으로 이어지고 있다는 쪽과, 그 기대가 이미 주가에 반영돼 있다는 쪽입니다.

가장 눈에 띄는 것은 수주 잔고입니다. 2분기 전력 부문 글로벌 사업부의 수주 잔고가 1년 전보다 103% 늘어 약 3년치 일감을 확보했습니다. 같은 분기 매출은 85억 달러로 회사 역사상 가장 컸고, 1년 전보다 21% 늘었습니다. 새 설비가 본격적으로 돌아가고 가격 인상 효과가 나타나면 그만큼 남는 돈이 늘어난다는 뜻입니다. 작은 회사를 사서 사업을 붙이는 방식의 인수도 성장 재료로 거론되고, 항공우주 부문은 전체 매출의 15.5%를 차지하며 꾸준히 반복되는 매출을 만들어 주고 있습니다.

반대편에는 부담 요인이 있습니다. 이익률이 눌리고 원자재 값이 오르는 상황이고, 주가가 같은 업종의 다른 회사들보다 비싸게 거래되고 있다는 지적도 있습니다. 경쟁사인 포전트가 더 빠른 이익 성장 전망과 내년 매출 대부분을 미리 확보한 일감을 내세워 데이터센터 전력주 비교에서 더 낫다는 평가를 받고 있다는 점도 함께 나옵니다. 기관 투자자들의 움직임도 엇갈립니다. 한 자산운용사는 3분기에 지분을 87.1% 늘렸지만, 여러 기관은 반대로 지분을 줄인 것으로 공시됐습니다. 최근 3개월 주가 상승률은 3%로 업종 평균 4.7%에 못 미쳤습니다.

11월 3일 실적 발표에서 시장이 기대하는 주당 이익은 3.54달러, 매출은 85억 달러입니다. 이 숫자에 실제로 얼마나 가까이 가는지, 그리고 회사가 내놓는 앞으로의 전망이 어떻게 바뀌는지가 관건입니다. 특히 쌓여 있는 일감이 얼마나 빠르게 매출로 바뀌는지, 전력 부문과 미국 전력 사업의 이익률이 어떤 흐름을 보이는지가 확인 지점입니다. 실적 발표를 전후해 주가가 크게 출렁일 수 있다는 신호도 있습니다. 최근 이 회사 주식을 나중에 사겠다는 계약의 거래량이 평소보다 803% 급증한 사례가 관측됐습니다.