스토캐스틱

어떻게 계산하나

스토캐스틱 오실레이터(정해진 범위 안에서 오르내리는 지표)는 조지 레인이 1950년대에 알린 지표로, 지금 종가가 최근 일정 기간의 최고가와 최저가 사이 어디쯤에 있는지를 백분율로 나타내요. 종가가 최근 최고가에 가까우면 100에, 최저가에 가까우면 0에 가까워요. 가격이 오르거나 내리는 힘, 즉 모멘텀을 보는 지표예요.

표준 설정은 (14, 3, 3)이에요. 14봉의 고저 범위로 원래 %K를 만들고 3봉 단순이동평균으로 부드럽게 만든 것이 슬로우 %K예요. 이 %K를 다시 3봉 단순이동평균으로 만든 것이 신호선 %D예요.

무엇을 말해 주나

• %K가 80 위면 과매수(짧은 기간에 많이 올라 되돌림이 나올 수 있는 상태), 20 아래면 과매도(반대로 많이 내린 상태) 구간으로 봐요. 90 위나 10 아래는 그 방향의 힘이 아주 강하다는 뜻이라서, 추세를 확인하지 않고 반대 방향을 예상하면 위험해요.
• %K가 %D를 위로 뚫는 골든크로스는 상승 전환, 아래로 뚫는 데드크로스는 하락 전환 신호로 읽어요. 두 선이 20 아래에서 골든크로스하거나 80 위에서 데드크로스할 때 신호가 가장 강하다고 봐요. 40~60 사이 교차는 약해요.
• 가격은 저점을 낮추는데 스토캐스틱 저점은 높아지면, 내리는 힘이 줄고 있다는 상승 다이버전스(가격과 지표가 서로 다른 방향으로 가는 현상)예요. 가격은 고점을 높이는데 스토캐스틱 고점이 낮아지면 하락 다이버전스예요. 과매수·과매도 구간에서 나올 때 더 강하게 봐요.
• %D가 계속 50 위면 상승 쪽, 계속 50 아래면 하락 쪽 모멘텀이 우세하다고 봐요.

시그렌즈는 이렇게 찾아요

시그렌즈는 마지막 봉의 종가가 최근 범위의 위쪽 끝에 붙어 있는지, 아래쪽 끝에 붙어 있는지를 봐요. 그리고 지금이 횡보장인지 추세장인지에 따라 그 신호에 두는 무게를 달리해요.

• 표준 설정 (14, 3, 3)을 써요.
• 마지막 봉의 슬로우 %K가 80 이상이면 과매수, 20 이하이면 과매도로 표시해요.
• 추세의 세기를 재는 ADX가 20보다 낮은, 방향이 뚜렷하지 않은 횡보장에서는 신호가 더 잘 맞는다고 봐요.
• ADX가 25보다 높은 추세장에서는 신호가 가격보다 늦을 수 있다고 봐요.
• 타이밍은 스토캐스틱으로, 중기 방향은 MACD로 보고, 둘이 같은 방향일 때의 교차에 무게를 둬요.

윌리엄스 %R은 부드럽게 만들기 전의 원래 %K와 같은 계산을 눈금만 바꾼 지표라서 담긴 정보가 같아요. 그래서 둘을 같이 본다고 신호가 두 배로 믿을 만해지지는 않아요. 다만 시그렌즈가 보여 주는 스토캐스틱은 한 번 부드럽게 만든 슬로우 %K라서, 어느 쪽이 먼저 극단에 닿는지 비교하면 힌트가 될 수 있어요. 부드럽게 만들지 않은 %R이 먼저 극단에 닿고 슬로우 %K가 뒤따르면 전환점이 가까울 수 있어요.

이럴 땐 조심하세요

• 강한 추세에서는 80 위나 20 아래에 여러 봉 머물러도 반전이 없을 수 있어요. 80을 넘었다고 바로 하락으로 보지 않아요.
• 빠른 신호를 원하면 %K 기간을 5나 9로 줄이는데 잡음이 늘어요. 21로 늘리면 신호가 줄어드는 대신 더 걸러진 신호만 남아요.
• 단독 신호로 쓰기보다 RSI 같은 다른 오실레이터나, 가격이 볼린저 밴드 하단에 닿았는지와 함께 보는 경우가 많아요.