애플, Apple Inc. (AAPL) 차트와 옵션 시장, 실적, 뉴스 종합 분석

애플 주가는 지금 341.07달러입니다. 이 가격은 200일 이동평균선인 287.77달러보다 18.52% 높고, 60일 이동평균선인 321.02달러보다 6.24% 높습니다. 짧은 기간의 평균 가격이 긴 기간의 평균 가격 위에 차례로 놓이는 흐름이 이어지고 있어, 큰 방향은 위쪽을 향하고 있습니다. 다만 최근 움직임을 보면 가격이 한 방향으로 꾸준히 나아가지 못하고 오르내림을 반복하는 상태입니다.

단기 흐름을 재는 여러 값이 동시에 식고 있습니다. 상승세가 얼마나 강한지를 재는 값은 내려가고 있고, 최근 상승 탄력이 이전보다 약해지는 신호도 새로 나타났습니다. 단기적으로 가격이 오르는 힘이 최근 며칠 사이 약해졌다는 뜻입니다. 다만 매수 쪽이 매도 쪽보다 여전히 우세해서, 방향 자체가 아래로 꺾였다고 보기는 어렵습니다.

가까운 위쪽으로는 345.34달러에 저항선이 있습니다. 이 가격은 최근 기간의 최고가이기도 합니다. 아래쪽으로는 337.19달러에 지지선이 있는데, 그동안 여러 번 하락을 멈춘 자리입니다. 지금 가격에서 위아래 저항과 지지가 모두 1% 남짓 떨어져 있어, 오를 때 얻을 수 있는 것보다 내릴 때 잃을 수 있는 것이 큰 자리입니다. 그 바로 위 341.79달러에도 저항이 하나 더 있고, 334.99달러에서 333.84달러 사이에는 지지선이 계단처럼 이어져 있습니다. 200일 이동평균선인 287.77달러는 마지막 방어선입니다.

가장 최근 거래에서는 반등 쪽 신호가 나왔고, 전체 거래에서 매수가 차지하는 비중도 91.60%로 높습니다. 다만 최근 30번의 거래를 합쳐 보면 매수 비중은 55.95%에 그치고, 거래량 흐름도 뚜렷한 방향 없이 제자리입니다. 시장 심리는 낙관 쪽으로 크게 치우쳐 있어, 지금 분위기가 다소 과열된 상태입니다.

회사의 수익성은 매우 좋습니다. 자기자본으로 얼마나 벌었는지를 나타내는 값이 137.18%, 가진 자산 대비 이익은 33.64%, 매출에서 남는 영업이익은 33.17%, 최종 순이익은 27.62%입니다. 하드웨어 회사로는 이례적으로 높은 수준이고, 재무가 얼마나 튼튼한지를 보는 점수도 매우 우수합니다.

반면 가격은 비쌉니다. 이익 대비 주가가 같은 업종의 중간값보다 36.7% 높고, 매출 대비 주가도 23.7% 높습니다. 회사가 버는 돈에 비해 주가가 상당히 앞서 있다는 뜻입니다. 성장은 엇갈립니다. 매출은 1년 전보다 6.43% 늘어나는 데 그쳤지만, 주당 이익은 22.59% 늘어 매출보다 빠르게 증가했습니다. 돈을 버는 효율은 좋아졌다는 뜻입니다. 다만 앞으로의 이익 전망은 지금과 비슷한 수준에 머물러 있어, 이익 성장이 둔해질 가능성이 있습니다. 증권가가 내놓은 평균 목표가는 342.13달러로 지금 가격보다 0.3% 높은 데 그쳐, 더 오를 여력이 거의 없습니다. 매수 의견은 63.39%이고, 나머지는 중립이나 매도입니다. 다음 실적 발표는 33일 뒤입니다.

최근 뉴스에서는 새 아이폰 프로 라인업과 첫 접이식 아이폰 공개가 주요 재료입니다. 접이식 모델은 1,999달러부터 시작하는데, 비싼 가격이 평균 판매 단가와 이익률을 끌어올릴 수 있다는 분석이 나왔습니다. 통신사 보조금이 최대 1,200달러까지 지원돼 교체 수요를 뒷받침한다는 평가도 있습니다. 목표주가를 올린 증권사도 있고, 52주 최고가를 새로 쓴 날도 있었습니다. 전체 뉴스 25건 중 21건이 긍정적입니다. 다만 부품 가격 상승으로 이익률이 예상보다 나빠질 수 있고, 월가가 이를 충분히 반영하지 못했을 수 있다는 지적도 있습니다. 한 증권사는 아이폰 가격 인상이 이익률 하락을 상쇄하지 못한다며 목표주가를 370달러로 낮췄습니다. 10월 29일 실적 발표에서 주당 이익 1.99달러, 매출 1,132억 달러가 예상되는데, 이때 신제품이 실제로 얼마나 팔렸고 이익에 얼마나 기여했는지가 확인됩니다.

옵션 시장에서는 10월 5일 만기 기준으로 335달러에 가격이 되돌아가려는 압력이 있습니다. 지금 가격보다 1.78% 아래입니다. 반대로 위쪽으로 오를 것이라는 베팅이 더 많아, 347.5달러에 421계약, 350달러에 382계약이 쌓여 있습니다. 이 구간이 위쪽을 막는 저항 후보입니다. 옵션 시장이 예상하는 변동 폭은 ±3.59%로, 328.81달러에서 353.33달러 사이입니다.

재무 종합 점수는 100점 만점에 72점입니다. 수익성과 현금 창출 능력은 최상위이고 성장성은 양호하지만, 안정성은 낮은 등급입니다. 영업현금흐름이 1,115억 달러로 넉넉하고 부채 비율도 22.00%로 낮은데, 단기 유동성 지표가 1.00에 그쳐 등급을 끌어내렸습니다. 자기자본이익률 137.18%가 자사주 매입으로 자본이 줄어든 효과 때문일 가능성도 있어 별도 확인이 필요합니다.

정리하면, 장기 흐름과 뉴스 재료는 위쪽을 가리키지만 단기 흐름, 높은 가격, 옵션 시장의 움직임은 아래쪽을 가리킵니다. 334달러에서 337달러 사이의 지지가 확인되는지, 아니면 345.34달러를 거래량과 함께 넘어서는지가 다음 방향을 정하는 조건입니다. 참고로 한 번 전의 판단은 목표가를 달성했고, 그 뒤 가격이 341.07달러까지 올라 당시 예상보다 강한 흐름을 보였습니다.